Alex bobinski mendapatkan modal forex

Alex bobinski mendapatkan modal forex

Binary-options-brokers-located-in-the-usa
Forex-trading-for-beginners-course-law
Pilihan 60 menit-biner


Forex-trading-low-leverage Pilihan yang paling-star-system-binary Ricardo masih milano finanza forex Strategi perdagangan valas --- support-and-resistance Cabafx chris lori forex Pengertian-forex-trading-bagi-pemulangan

Kasus NFA melawan ForexGain Capital Bergabung Jan 2009 Status: Member 18 Posts Nah kita semua tahu bahwa banyak pembuat pasar telah dituduh menipu klien dan paling menyangkalnya dan mengatakan bahwa itu adalah kesalahan klien karena mereka tidak membaca baik cetak dalam aplikasi. formulir. Yah, saya bertanya-tanya bagaimana Gain akan menjelaskan kasus NFA ini dan temuan-temuan yang menentangnya: MENGIKUTI ASSOGIASI PERTANYAAN NASIONAL SEBELUM KOMITE PERILAKU BISNIS JUNI O 2OIO NASIONAL FIJTTRFS ASSOCIATION Dalam Masalah: LECAL DOCKETING GAIN CAPITAL GROUP LLC (NFA lD 339826), ano GLENN H. STEVENS (NFA lD 310776), Responden. NFA Case No. 10-BCC-015 COMPLAINT Setelah meninjau laporan investigasi yang diajukan oleh Departemen Kepatuhan National Futures Association (NFAquot), dan setelah menemukan alasan untuk percaya bahwa Persyaratan NFA telah atau telah dilanggar dan bahwa Masalahnya harus diadili, Komite Perilaku Bisnis (quotBCCquot atau quotCommitteequot) mengeluarkan Keluhan ini terhadap Gain Capital Group LLC (quotGainquot) dan Glenn H. Stevens (quotStevensquot). JURISDIKSI ALLEGASI 1. Sepanjang waktu yang relevan dengan Keluhan ini, Gain adalah seorang pedagang komisi Berjangka Forex Dealer Member (.FDM) dari NFA yang berlokasi di Bedminster, New Jersey. Keuntungan bisnis utama adalah forex ritel. 2. Sepanjang waktu yang relevan dengan Keluhan ini, Stevens adalah chief executive officer (CEOquot) dan kepala sekolah dan orang terkait (quotAPquot) Gain dan Associate NFA. LATAR BELAKANG 3. Keuntungan memiliki dua divisi - Gain Capital dan Forex. Gain Capital melayani klien yang lebih besar seperti penasihat perdagangan komoditas, operator dana, pengelola uang, dan pedagang profesional. Forex, di sisi lain, melayani investor ritel yang lebih kecil yang memiliki pilihan untuk membuka akun standar dengan investasi minimal 2.500 dan memiliki leverage hingga 100: 1. Atau akun kuototro dengan investasi minimal 250 dan leverage perdagangan hingga 200: 1. (Sebelum amandemen Persyaratan Keuangan NFA Bagian 12 (b), yang berlaku efektif pada tanggal 30 November 2009, Keuntungan dibebaskan dari persyaratan setoran jaminan minimum berdasarkan Persyaratan Keuangan NFA Bagian 12 (a) dan oleh karena itu, diperbolehkan untuk menawarkan 200 : 1 leverage karena secara konsisten mempertahankan jumlah modal bersih yang disesuaikan minimal 150 dari jumlah yang dipersyaratkan). 4. Pada tahun 2009, Gain memperoleh lebih dari 150 juta pendapatan kotor dari aktivitas valas dan laba bersih sekitar 42,5 juta. Per 31 Mei 2009, Gain memiliki sekitar 60.000 pelanggan ritel - sekitar 34.000 di antaranya adalah pelanggan ritel A.S. - dengan total ekuitas sekitar 136 juta. Keuntungan memiliki dua kantor cabang, satu di Jersey City, New Jersey dan satu lagi di New York City. Keuntungan juga memiliki satu broker pengenalan yang pasti, dan sekitar 200 pengacara penjualan domestik dan asing yang tidak terdaftar. 5. Keuntungan adalah subjek dari Keluhan yang dikeluarkan oleh Komite ini pada tahun 2006, yang menugaskan perusahaan tersebut untuk tidak meninjau secara memadai situs-situs pengacara yang tidak terdaftar untuk memastikan bahwa situs web semacam itu tidak mengandung informasi yang menyesatkan secara material dan gagal untuk menetapkan dan menerapkan yang memadai Anti pencucian uang 6. pencucian. Keuntungan menyelesaikan Pengaduan 2006 dengan menyetujui membayar denda 100.000. NFA melakukan audit Gain pada bulan Juli 2009 yang sekali lagi menemukan bahwa Gain gagal meninjau secara memadai aktivitas para pengacara yang tidak terdaftar. Namun, audit tahun 2009 juga menemukan masalah yang lebih serius lagi di Gain, yang paling bermasalah adalah adanya marjin, likuidasi, dan praktik selip harga yang menguntungkan yang menguntungkan Keuntungan yang merugikan pelanggannya. Selain itu, audit tahun 2009 menemukan bahwa Gain gagal untuk mempertahankan catatan untuk semua pesanan terisi yang ditempatkan sebelum Mei 2009 segera merespons dan memenuhi semua pertanyaan dan permintaan yang dibuat oleh NFA selama audit atau mengawasi operasi perusahaan. Kekurangan ini dituduhkan lebih rinci di bawah ini. Aturan Kepatuhan Standar Kepatuhan 2-5, pada bagian yang bersangkutan, mewajibkan Anggota NFA untuk menanggapi secara segera dan sepenuhnya semua pertanyaan dan permintaan yang dibuat oleh NFA selama audit NFA. Aturan Kepatuhan NFA 2-36 (bX1) mengatur bahwa tidak ada FDM atau Associate of the FDM yang terlibat dalam transaksi valas harus menipu, menipu atau menipu, atau mencoba menipu, menipu atau menipu orang lain. Aturan Kepatuhan NFA 2-36 (bX4) mengatur bahwa tidak ada FDM atau Associate of the FDM yang terlibat dalam transaksi valas harus melakukan tindakan manipulasi atau praktik mengenai harga valuta asing atau transaksi valas. Aturan Kepatuhan NFA 2-36 (c) menetapkan bahwa FDM dan Associate mereka harus mematuhi standar kehormatan komersial yang tinggi dan prinsip perdagangan yang adil dan adil dalam menjalankan bisnis valas mereka. 7. 8. 9. 10. 11 Peraturan Kepatuhan NFA 2-36 (e) mewajibkan, di masing-masing, bahwa setiap FDM harus rajin mengawasi karyawan dan agennya dalam melakukan aktivitas valas mereka untuk atau atas nama FDM. 12. Pemberitahuan Interpretasi NFA untuk Aturan Kepatuhan NFA 2-36 (e) mewajibkan setiap FDM dengan rajin mengawasi integritas perdagangan dari platformnya yang mencakup memastikan bahwa semua pesanan pelanggan mengalami selip saat harga bergerak sesuai keinginan mereka sesering ketika harga bergerak melawan mereka. COUNT I PELANGGARAN KEJAHATAN NFA ATURAN 2-36 (c): GAGAL UNTUK MENYATAKAN STANDAR TINGGI HONOR KOMERSIAL DAN PRINSIP-PRINSIP PERDAGANGAN YANG NYATA DAN NYATA DENGAN MENGGUNAKAN PRAKTIK MARGIN DAN LIKUIDIF. 13. Tuduhan yang tercantum dalam paragraf 1. 3 sampai 6 dan t 0 dienkripsi sebagai paragraf 13. 14. Audit NFA tahun 2009 mengenai Gain menemukan bahwa perusahaan tersebut menerapkan praktik leverage dan margin yang berbahaya bagi pelanggannya. Sebagai contoh, Gain mengadopsi sebuah kebijakan dimana, setiap hari Jumat, ia menurunkan leverage untuk semua akunnya yang diizinkan melakukan perdagangan dengan leverage 200: 1 - termasuk akun mikro - ke leverage 100: 1. Efek dari penyesuaian mingguan ini adalah untuk meningkatkan persyaratan margin pada akun ini dari 0,5 ke 1. 15. Sebagai hasil dari praktik Keuntungan untuk menyesuaikan tingkat leveragemargin pada hari Jumat, rekening dari banyak pelanggannya menjadi kurang lancar - meskipun mereka Cukup marjinal sebelum penyesuaian leverage. Agar akun di bawah marginal kembali sesuai dengan persyaratan margin yang lebih tinggi, Gain akan melikuidasi posisi kehilangan terbesar di akun ini. Namun, terkadang posisi kalah bahwa Gain dilikuidasi mengandung lebih banyak 4 16. kontrak dan likuidasi hanya sebagian dari posisi yang kalah pasti cukup untuk memenuhi persyaratan margin yang baru. Namun demikian, Gain secara sewenang-wenang akan melikuidasi keseluruhan posisi yang tidak hanya akan mengakibatkan akun terlalu marjinal, namun menghalangi pelanggan untuk kemungkinan memperoleh keuntungan potensial dari posisi itu sehingga likuidasi paksa yang tidak perlu memenuhi persyaratan margin yang lebih tinggi. Keuntungan tidak diungkapkan kepada pelanggannya - baik dalam dokumen pembukaan rekening, di situs web perusahaan, atau melalui cara lain - bahwa, jika akun mereka diperdagangkan dengan leverage 200: 1 (termasuk semua pelanggan akun mikro), mereka akan menjadi subjek Untuk penyesuaian leveragemargin mingguan rutin ini. Keuntungan mengklaim bahwa itu memberikan pemberitahuan e-mail kepada pelanggannya setiap hari Jumat yang menginformasikan penyesuaian leveragemargin ke akun mereka. Namun, Gain tidak dapat menunjukkan bahwa semua pelanggan yang terkena dampak menerima e-mail ini. Keuntungan membenarkan penyesuaian leveragelmargin hari Jumat sebagai alat untuk mengurangi risiko pasar akhir pekan untuk perdagangan akun dengan leverage 200: 1 - yang mencakup semua pelanggan akun mikro. Namun, sambil mempromosikan akun mikro kepada investor kecil dan leverage 200: 1 yang dinikmati oleh akun mikro, Gain gagal memberi pelanggan akun mikro pengungkapan yang memadai mengenai risiko yang lebih tinggi terkait dengan leverage 200: 1 - yang oleh Gain, yang diakui olehnya dengan mengadopsi Praktik penyesuaian leveragemargin setiap hari Jumat untuk perdagangan akun pada tingkat leverage ini. Selain menerapkan praktik mingguan untuk menyesuaikan leveragemargin secara rutin untuk perdagangan akun dengan leverage 200: 1, ketika Gain mengantisipasi pergerakan pasar yang signifikan selama akhir pekan karena beberapa acara akhir pekan yang penting atau potensi 17. 18. t 9. 20. pengembangan, Keuntungan lebih lanjut Menyesuaikan leverage untuk akun pelanggannya sampai 50: 1. Yang meningkatkan persyaratan margin untuk akun-akun ini menjadi 2. Hal ini terjadi pada tiga kesempatan pada tahun 2008 dan 2009 - pada hari Jumat, 19 Desember 2008, untuk mengantisipasi potensi kebangkrutan akhir pekan GM pada hari Jumat, 13 Maret 2009, untuk mengantisipasi Pertemuan G-20 yang dijadwalkan akhir pekan lalu dan pada hari Jumat, 12 Juni 2009, untuk mengantisipasi pertemuan GB yang dijadwalkan akhir pekan lalu. Dalam ketiga kasus tersebut, Gain memiliki pemberitahuan terlebih dahulu atas kejadian tersebut namun gagal memberikan pemberitahuan perubahan marjin kepada pelanggan sebelumnya. Sebagian besar posisi yang Diperoleh Likuidasi pada tiga tanggal tersebut - untuk mengantisipasi pergerakan pasar yang merugikan selama akhir pekan - akan mengalami keuntungan atau kerugian minimal jika mereka tetap buka akhir pekan ini dan bukannya dilikuidasi. Namun, karena likuidasi yang terjadi pada tanggal tersebut, pelanggan yang terkena dampak menyadari kerugian keseluruhan yang berjumlah hampir 425.000. Salah satu keuntungan pelanggan asing, Liviu Adrian lrimia (quotlrimiaquot) meminta persyaratan marginnya disesuaikan pada hari Jumat, 12 Juni 2009, sebelum pertemuan akhir pekan G-B. Keuntungan kemudian melikuidasi posisi open loss terbesar di akun lrimias dengan kerugian lebih dari 25.000. Lrimia tidak mendapat pemberitahuan sebelumnya dari Gain bahwa hal itu meningkatkan persyaratan margin dan melikuidasi posisinya pada 12 Juni. Seandainya lrimia menerima pemberitahuan kenaikan margin, dia akan mengirim dana tambahan ke Gain untuk memenuhi persyaratan margin yang lebih tinggi sehingga tidak perlu Melikuidasi posisi di akunnya. 21. O 22. Pelanggan A.S., Jim Jian Chen (quotChenquot), memiliki persyaratan margin untuk akunnya meningkat pada tahun 15oo pada hari Jumat, 19 Desember 2008, yang diduga mengantisipasi kebangkrutan akhir pekan potensial GM. Keuntungan kemudian melikuidasi sejumlah posisi terbuka Chens untuk memenuhi persyaratan margin yang meningkat, tanpa memberikan pemberitahuan sebelumnya tentang likuidasi tersebut kepada Chen. Sebagai hasil dari tindakan Keuntungan, akun Chens mengalami kerugian hampir 15.000. 23. Aspek lain yang mengganggu dari praktik Keuntungan untuk menyesuaikan tingkat leverage dan tingkat margin pada hari Jumat, baik sebagai masalah rutin atau untuk keadaan khusus, adalah bahwa ia akan menunggu sampai larut malam untuk melakukan penyesuaian. Akibatnya, pelanggan akan memperoleh posisi pada hari Jumat, pada satu tingkat leveragemargin, tidak sadar bahwa berjam-jam dan, dalam beberapa kasus, hanya beberapa menit kemudian pada hari yang sama, margin yang dibutuhkan untuk mempertahankan posisi terbuka selama akhir pekan akan meningkat. 24. Memperoleh praktik untuk secara rutin dan berulang kali menyesuaikan persyaratan leverage dan margin pada hari Jumat, tanpa memberi perhatian kepada pelanggan yang berpengalaman sebelum pemberitahuan penyesuaian, menolak pelanggan untuk menyetorkan dana tambahan untuk mempertahankan posisi terbuka mereka atau, paling tidak, memilih posisi mana Untuk melikuidasi, dan menyebabkan mereka mengalami kerugian signifikan dalam akun mereka. Dengan demikian, Gain melanggar kewajibannya untuk menegakkan standar kehormatan komersial yang tinggi dan prinsip perdagangan yang adil dan merata. 25. Dengan alasan tindakan dan kelalaian tersebut di atas, Keuntungan dikenakan pelanggaran Aturan Kepatuhan NFA 2-36 (c). COUNT II PELANGGARAN KETERLIBATAN PERNYATAAN KELOMPOK 2-36 (bxl) DAN (4), 2-36 (c) DAN 2-36 (e): MELAKUKAN PRESTASI MANIPULATIF ATAU PRAKTIK TENTANG HARGA YANG DITERIMA OLEH PELANGGAN PADA PLATFORM PERDAGANGAN METATRADER GAGAL KEPADA MEMASUKKAN INTEGRITAS PERDAGANGAN PLATFORM METATRADER UNTUK MEMASTIKAN BAHWA SEMUA PELANGGAN PELANGGAN MENGALAMI SLIPPAGE KETIKA HARGA TERLIHAT PADA FAVOR MEREKA HANYA SEPERTI PRTCES MOVED MELAWAN MEREKA DAN GAGAL UNTUK MEMINTA RECORDS UNTUK SEMUA PESANAN YANG TIDAK DIBERIKAN DITINJAU UNTUK MUNGKIN 2OO9 PADA SERVERquot INSTITUSI PLATFORM METATRADER. 26. Tuduhan yang tercantum dalam paragraf 1, 3 sampai 6 dan 8 sampai 12 telah diterjemahkan sebagai paragraf 26. 27. Keuntungan menggunakan platform perdagangan MetaTrader dengan dua server - server ritel dan server institusional. Server ritel digunakan oleh pelanggan ritel yang mengelola akun mandiri sementara server institusional tersebut konon digunakan terutama oleh pengelola uang yang mendasari pelanggan ritel. Keuntungan menggunakan alat add-on ke platform trading MetaTrader - yang disebut Virtual Dealer Plug-ln - untuk server ritel dan institusionalnya. Dealer Virtual Plug-ln membiarkan toleransi selip untuk memudahkan pelaksanaan perintah. 28. Gain menetapkan parameter slippage berikut untuk Virtual Dealer Plug-ln yang digunakan untuk server ritelnya: Delay: Volume Maksimum: Slip Up Maksimum: Slip Up Maksimum: Volume Slippage Profit Maksimum: 1 kontrak 50 detik 2 pips 2 pips 5 kontrak 29 Pengaturan penundaan di atas memungkinkan penundaan satu detik sebelum pesanan pelanggan di server ritel terisi dan pengaturan volume maksimum memblokir pesanan 30. jika diisi melebihi 50 kontrak standar (lima juta nilai nosional). Pengaturan selip kehilangan maksimum mewakili selip harga pasar yang dapat diijinkan maksimum untuk kerugian klien dan selisih keuntungan maksimum mewakili selisih harga pasar yang paling disarankan untuk klien. Pengaturan untuk volume minimum kuartetilitas minimip mendikte bahwa jika volume pesanan pelanggan melampaui lima kontrak standar dan pasar bergerak untuk mendukung pelanggan setelah penggantian, namun sebelum pelaksanaan pesanan, pesanan pelanggan akan dicantumkan. Dealer Virtual Plug-ln tidak memiliki pengaturan volume slippage maksimum dan karena itu, jika pasar bergerak melawan pelanggan dan menguntungkan Gain dua pips atau kurang (pengaturan selip kehilangan maksimum), pesanan pelanggan akan dieksekusi sampai Sampai 50 kontrak (pengaturan volume maksimum). Kenaikan parameter slippage menentukan apakah, dan berapa harganya, order order kuota konsumen akan terisi tergantung dari ukuran pergerakan pasar yang terjadi setelah penempatan namun sebelum eksekusi order. (QuotMarket ordersquot pada platform trading forex tertentu, termasuk platform MetaTrader yang digunakan oleh Gain, bukan perintah pasar dalam pengertian tradisional dari istilah itu tapi lebih mirip dengan limit order dan harus segera dijalankan atau dibatalkan.) Dengan gain parameter slippage, jika Pelanggan memesan di harga X dan sebelum pesanan itu terisi, harga pasar bergerak dalam dua pips X, maka pesanan pasar pelanggan akan terisi pada X, bukan harga pasar yang berlaku. Di sisi lain, jika pasar bergerak lebih dari dua pips, maka pesanan nasabah akan ditolak. Untuk tiga bulan perdagangan yang dilakukan NFA sebagai bagian dari audit 2009 (yaitu, Mei, Juni dan Juli 2009), tampaknya tidak ada parameter slip Dealer Virtual Plug-lns yang berdampak negatif pada perdagangan pelanggan di server ritel, secara keseluruhan. Namun, pesanan yang melibatkan lebih dari lima kontrak standar diblokir saat selip itu menguntungkan pelanggan namun dipenuhi saat selip tidak menguntungkan bagi pelanggan dan menguntungkan Gain. Akibatnya, dari 1 Mei 2009 sampai 31 Juli 2009, pelanggan yang melakukan perdagangan lebih dari lima kontrak standar di server ritel mengalami kerugian 169.502 karena selisih yang tidak menguntungkan, namun tidak pernah mendapat keuntungan saat selip yang menguntungkan terjadi. Jadi, Parameter Volumequot Virtual Dealer Plug-lns hanya menghasilkan pelanggan dengan dampak negatif namun tidak pernah diuntungkan. Keuntungan server institusional konon diperuntukkan bagi pengelola uang yang menukar akun nasabah ritel yang mendasarinya. Namun, selama pengujian server ini, NFA juga menemukan bahwa ada sekitar 800 pelanggan ritel individual yang menggunakan server ini. Gain menetapkan parameter slippage berikut untuk Virtual Dealer Plug-ln yang digunakan untuk server institusionalnya: Delay: Volume Maksimum: Selisih Losion Maksimum: Selisih Maksimum Slippage: Volume Slippage Profit Maksimum: 1 detik 1 00 kontrak 20 pips 3 pips 5 kontrak Seperti Server ritel, server institusional juga membatasi selip yang menguntungkan (selip yang menguntungkan pelanggan) hingga lima kontrak standar sementara negatif 32. 34. 10 selip (selip tidak menguntungkan bagi pelanggan) diizinkan dalam ukuran pesanan hingga 100 kontrak secara default (maksimum Pengaturan volume). Namun, tidak seperti server ritel, server institusional memiliki penyamaran asimetris untuk kehilangan maksimum dan selisih laba maksimal dan membiarkan selip negatif sampai 20 pips sebelum pelanggan diberi kode. Oleh karena itu, pelanggan jauh lebih mungkin memenuhi pesanan mereka saat ada pergerakan pasar yang besar yang tidak menguntungkan mereka dibandingkan dengan saat mereka bersikap baik terhadap mereka. Pesanan pelanggan di server institusional terpengaruh secara negatif oleh selip karena pengaturan volume volume kuotifikasi minimum kuarsa (yaitu lebih dari lima kontrak standar). Dari tanggal 1 Mei 2009 sampai 31 Juli 2009, pelanggan yang memesan lebih dari lima kontrak standar di server institusional mengalami hampir 100.000 kerugian karena selip yang tidak menguntungkan saat pasar bergerak melawan mereka, namun pesanan mereka ditolak saat pasar bergerak menguntungkan mereka. Mengakibatkan mereka mengalami nol keuntungan. Di bagian eksekusi order dari Gain customer agreement, Gain menyatakan bahwa kasus-kasus di mana pasar yang berlaku mewakili harga yang berbeda dari harga yang telah diposting Forex di layar kita, Forex akan berusaha, dengan usaha terbaik, untuk melakukan perdagangan pada atau mendekati Harga pasar yang berlaku Hal ini mungkin atau mungkin tidak berdampak negatif terhadap keuntungan dan kerugian yang direalisasi dan direalisasi oleh pelanggan.quot Meskipun memperoleh kesepakatan pelanggan mengklaim bahwa Gain akan melakukan upaya terbaiknya untuk melakukan perdagangan pada atau mendekati harga pasar yang berlaku, Gain tampaknya telah melakukan hal ini hanya jika pergerakan pasar Menguntungkan Gain. Hal ini tentu saja menjadi pertanyaan bagi pelanggan yang berdagang lebih dari lima kontrak standar. 36. Jt. 11 38. Pengaturan selip yang didapat Gain for Virtual Dealer Plug-ln pada platform MetaTrader memungkinkan Gain untuk memanipulasi harga yang diterima pelanggan pada transaksi forex mereka dan membiarkan Gain mendapatkan keuntungan dari selip pesanan dengan merugikan pelanggannya. 39. Selain itu, Gain gagal untuk secara memadai mengawasi integritas perdagangan platform MetaTrader sebagaimana dibuktikan oleh fakta bahwa harga selip bergerak terhadap pelanggan, terutama mereka yang memesan lebih dari lima kontrak, jauh lebih sering daripada yang mereka inginkan. Sebagai tambahan, Gain gagal mempertahankan catatan untuk semua pesanan terisi yang ditempatkan sebelum Mei 2009. 40. Keuntungan diwakili pada NFA bahwa pada tanggal 31 Juli 2009, perusahaan tersebut berhenti menggunakan platform MetaTrader melalui entitas AS karena tidak sesuai dengan Maka Aturan Kepatuhan NFA yang baru diadopsi 2-43, yang mengharuskan semua posisi pelanggan terbuka diimbangi dengan alasan masuk pertama keluar pertama. Rule mulai berlaku pada tanggal 31 Juli 2009. Namun, Gain terus menawarkan MetaTrader kepada pelanggannya melalui perusahaan afiliasinya di Inggris, Gain Capital Forex UK Limited. Ribuan Keuntungan Pelanggan A.S. telah membuka akun melalui afiliasi Keuntungan dan lebih dari 13 juta di ekuitas pelanggan telah beralih dari Gain ke afiliasinya di Inggris Raya, dimana Gain bertindak sebagai penyedia likuiditas. 41. Dengan alasan tindakan dan kelalaian di atas, Gain dikenai pelanggaran Aturan Kepatuhan NFA 2-36 (bX1) dan (4), 2-36 (c) dan 2-36 (e). TINDAKAN PELANGGARAN KETERLIBATAN KELUARGA 2-36 (e): KEGAGALAN UNTUK MENGATASI TINJAUAN KEGIATAN SOLUSI YANG TIDAK TERDAFTAR. 42. Tuduhan yang tercantum dalam paragraf 1, 3 sampai 6 dan 11 dienkripsi sebagai paragraf 42. 12 43. Pada saat audit NFA tahun 2009, Gain memiliki 215 pengacara yang tidak terdaftar yang meminta pelanggan A.S. untuk Keuntungan. NFA meninjau sebelas situs web dari pengacara yang tidak terdaftar ini dan menemukan banyak kekurangan di situs web ini. Keuntungan juga mencatat banyak kekurangan ini selama tinjauan sendiri terhadap situs web ini dan telah memberi tahu pengacara yang tidak terdaftar untuk memperbaiki kekurangan ini. Namun, Gain gagal menindaklanjuti dengan pengacara yang tidak terdaftar untuk memastikan bahwa mereka telah mengambil tindakan korektif yang sesuai untuk memperbaiki kekurangan ini. Salah satu situs yang diulas NFA adalah whiteknightfxi. Situs web memperoleh pengacara yang tidak terdaftar, White Knight Investments (quotWhite Knightquot). Situs web ini menyertakan informasi terkini yang membukukan keuntungan tahunan setinggi 71. Pada bulan April 2008, Gain meminta White Knight memberikan dukungan untuk klaim kinerja ini. Namun, White Knight gagal menghasilkan dukungan hingga Juni 2009, empat belas bulan setelah Gain memintanya. Selain itu, Gain menemukan dukungan yang diproduksi White Knight pada bulan Juni 2009 untuk tidak memadai dan meminta dukungan tambahan. Ketika White Knight gagal menghasilkan dukungan tambahan yang diminta oleh Gain, Gain mengakhiri hubungannya dengan White Knight pada 2 Oktober 2009. Namun, Gain terus melakukan bisnis dengan White Knight dan menerima akun pelanggan yang diperkenalkan oleh White Knight selama berbulan-bulan, menunggu dukungan untuk klaim kinerja yang dipertanyakan di situs web White Knights. NFA juga mengkaji ulang situs yang memperoleh pengacara yang tidak terdaftar, Equity Research Services, LLC (ERS). Situs ini, equityresearchservicesllc. Com, termasuk hasil kinerja hipotetis yang menguntungkan yang diakui untuk ERSs kading 44- 45. 46. 4a 47. namun gagal mengungkapkan hasil kinerja aktual dari akun ERS yang dikelola, yang sebagian besar kehilangan kinerja. Karena akun yang dikelola ini diperdagangkan di Gain, Gain menyadari bahwa kebanyakan dari mereka telah kehilangan kinerja. Namun, ketika Gain meninjau situs ERSs pada tanggal 28 April 2009, saat akun ERS yang dikelola telah diperdagangkan di Gain selama lebih dari tiga bulan dan telah mengalami kerugian, Gain gagal meminta ERS untuk mengungkapkan hasil perdagangan yang sebenarnya hilang untuk yang dikelola ini. Akun di situs web ERSs. Sebagai tambahan, NFA mencatat kekurangan dalam situs-situs yang memperoleh GEREJA yang tidak terdaftar, Three D Partners, LLC (quotThree Dquot) yang situs webnya, tradingfx dan networkingfx, tidak seimbang dalam diskusi mereka mengenai potensi keuntungan dan risiko kerugian dalam perdagangan forex dan tertimbang dalam Mendukung potensi keuntungan. Keuntungan juga mencatat kekurangan ini saat meninjau situs web Tiga Ds dan mengkomunikasikan temuannya kepada Tiga D. Namun, Gain gagal menindaklanjuti untuk memastikan bahwa Tiga D telah memperbaiki kekurangan ini. Keuntungan juga gagal untuk secara memadai meninjau materi promosi dari pengacara yang tidak terdaftar, Horizon Solutions and Associates (quotHorizonquot). Pada bulan Januari 2009, Gain menerima keluhan pelanggan tentang materi promosi yang digunakan oleh Horizon. Menurut pengadu pelanggan, ia telah menerima materi promosi cetak dari Horizon yang menunjukkan kinerja perdagangan positif tanpa bulan yang kalah. Namun, akun trading milik nasabah yang dikelola Horizon telah mengalami kerugian perdagangan. Saat menerima keluhan pelanggan, Gain meminta pelanggan untuk mengirimkannya salinan materi promosi tersebut. 48. 14 Pelanggan tidak pernah menanggapi permintaan Keuntungan dan Keuntungan tidak melakukan tindak lanjut lebih jauh dengan Horizon untuk menentukan materi promosi yang digunakannya. 49. Seperti dugaan di atas, Gain dikutip dalam kasus BCC tahun 2006 karena gagal memeriksa secara memadai situs-situs pengacara yang tidak terdaftar. Sebagai tambahan, Gain dikutip dalam audit berikutnya karena gagal meninjau secara memadai situs-situs pengacara yang tidak terdaftar. Meskipun ada peringatan yang jelas bahwa program pengawasan untuk situs pengacara yang tidak terdaftar tidak memadai dan memerlukan perbaikan, Gain gagal melakukan tindakan korektif yang tepat untuk memperkuat program pengawasannya yang dibuktikan dengan kekurangan pengawas sehubungan dengan tinjauan dan tindak lanjutnya terkait dengan situs web tersebut. Dan materi promosi dari para pengacara yang tidak terdaftar, White Knight, ERS, Three D and Horizon. 50. Dengan alasan tindakan dan kelalaian tersebut di atas, Gain dikenai pelanggaran Aturan Kepatuhan NFA 2-36 (e). COUNT IV PELANGGARAN KETERLIBATAN KELOMPOK ATURAN 2-5: KEGAGALAN MENIMBULKAN DENGAN SEPENUHNYA DAN SEPENUHNYA PERTANYAAN DAN PERMINTAAN YANG DIBUAT SELURUH AUDIT NFAS. 51. Tuduhan-tuduhan yang tercantum dalam paragraf 1 dan 3 sampai 7 telah dienkripsi sebagai paragraf 51. 52. NFA memulai audit Gain pada awal Juli 2009. Auditor NFA menghabiskan waktu sekitar dua minggu di kantor utama Keuntungan. Ketika auditor meninggalkan kantor Gains, mereka masih memiliki banyak pertanyaan dan permintaan dokumen dimana Gain gagal merespons sepenuhnya. Hal ini mengharuskan kunjungan kedua ke kantor Keuntungan oleh tim audit. Sebelum kunjungan kedua ini, tim audit mengirim daftar Gain dari 15 item yang ada dan meminta agar diberikan kepada tim audit saat mereka tiba di perusahaan tersebut untuk kunjungan kedua mereka. 53. Keuntungan menyediakan beberapa tapi tidak semua barang yang diminta oleh tim audit saat melakukan kunjungan keduanya ke perusahaan tersebut, dan barang-barang yang dihasilkan Gain ternyata sering lamban. Akibatnya, pada 16 Oktober 2009, NFA mengirim daftar lain dari item yang beredar. Sekali lagi, Keuntungan tidak sepenuhnya menanggapi daftar ini sehingga, pada tanggal 9 November 2009, NFA mengirim sebuah surat yang mengingatkannya akan kewajibannya, berdasarkan NFA Compliance Rule 2-5, untuk bekerja sama dengan NFA dalam audit NFA. Surat ini menuntut agar Gain menghasilkan semua item yang beredar ke NFA selambat-lambatnya tanggal 13 November 2009. Meskipun Gain memenuhi batas akhir ini, maka secara historis hal tersebut menjadi sangat bandel dalam menanggapi permintaan informasi dan dokumen NFA. 54. Dengan alasan tindakan dan kelalaian tersebut di atas, Keuntungan dituntut dengan pelanggaran Peraturan Doa NFA 2-5. COUNT V PELANGGARAN KETERLIBATAN KELUARGA ATURAN 2-36 (e): KEGAGALAN UNTUK MENGATASI OPERASI PERUSAHAAN. 55. Tuduhan-tuduhan yang tercantum dalam paragraf 1 sampai 6, 11, 14 sampai 25, 28 sampai 41, 44 sampai 50, 53 dan 54 dienkripsi sebagai paragraf 55. 56. Stevens memperoleh CEO dan, dengan demikian, menerapkan pengaruh pengendalian atas Kegiatan perusahaan. Stevens juga merupakan anggota APPRincipal yang bertanggung jawab atas penggunaan operasi harian dan pada akhirnya bertanggung jawab untuk mengawasi materi promosi dari Gain yang tidak terdaftar dan operasi platform perdagangan perusahaan. Selain itu, Stevens telah menyetujui persetujuan leverageimargin 16 yang diperoleh setiap hari Jumat dan likuidasi yang dihasilkan dari penyesuaian ini. 57. Keuntungan memasang Dealer Virtual Plug-l pada platform MetaTrader-nya dan mengatur parameter selip untuk Plug-ln, yang menciptakan pengaturan selip asimetris yang tertimbang terhadap pelanggan dan menguntungkan Gain. Keuntungan mengatur parameter selip seperti yang diklaim untuk menghasilkan volume requote.quot yang tinggi. Dalam hal ini, Gain mewakili NFA yang, mengutip upaya untuk mengisi klien sesuai tingkat permintaan mereka, kami memindahkan selip tersebut untuk memungkinkan lebih banyak klien Kemampuan untuk diisi dengan tingkat permintaan mereka.quot 58. Stevens entah tahu - atau sebagai CEO seharusnya tahu - bahwa parameter slip yang Gain ditetapkan untuk Keuntungan Plug-ln disukai dan berpotensi menimbulkan dampak negatif pada pelanggan. Namun Stevens gagal untuk benar melepaskan tanggung jawab pengawasnya dengan membiarkan pengaturan parameter ini, yang memiliki dampak negatif material pada banyak pelanggan Keuntungan, kepada orang lain atau dengan melakukan apa pun untuk memperbaiki situasi ini. 59. Selain itu, Pada bulan Desember 2009, Stevens menandatangani sertifikasi tahunan Keuntungan yang membuktikan integritas platform perdagangan Keuntungan dan kepatuhan mereka terhadap persyaratan NFAs Pemberitahuan Penting untuk Aturan Kepatuhan NFA 2-36 (e) yang berjudul quotSupervision of Use of Electronic Trading Systems .quot 60. Sebagaimana dibuktikan dengan banyaknya pelanggaran yang dituduhkan di atas, Stevens tidak mengawasi operasi Penghasilan dengan benar untuk memastikan kepatuhan terhadap Persyaratan NFA. 61. Dengan alasan tindakan dan kelalaian di atas, Gain dan Stevens dikenai pelanggaran Aturan Kepatuhan NFA 2-36 (e) 17 PERSYARATAN PROSEDUR JAWABAN Anda harus mengajukan Jawaban tertulis kepada Keluhan dengan NFA dalam waktu tiga puluh hari sejak tanggal Keluhan. Jawaban harus menanggapi setiap tuduhan dalam Pengaduan dengan mengakui, menolak atau menyimpang bahwa Anda tidak memiliki cukup pengetahuan atau informasi untuk mengakui atau menolak tuduhan tersebut. Pengabaian pengetahuan atau informasi yang tidak memadai hanya dapat dilakukan setelah usaha yang tekun dilakukan untuk memastikan fakta-fakta yang relevan dan dianggap sebagai penyangkalan atas tuduhan tersebut. Tempat untuk mengajukan Jawaban adalah: National Futures Association 300 South Riverside Plaza Suite 1800 Chicago, lllinois 60606 Attn: Departemen HukumDaftar E-Mail: Docketinonfa.futures.org Facsim ile: 31 2-7 81 -1 67 2 Gagal mengajukan Jawaban sebagaimana diberikan di atas akan dianggap sebagai pengakuan atas fakta dan kesimpulan hukum yang terdapat dalam Keluhan. Kegagalan untuk menanggapi dugaan apapun akan dianggap sebagai pengakuan atas tuduhan tersebut. Gagal mengajukan Jawaban seperti yang diberikan di atas akan dianggap sebagai pengabaian pendengaran. HUKUM POTENSIAL. DISQUALIFICATION AND INELIGIBILITY Pada akhir proses yang dilakukan sebagai akibat dari atau sehubungan dengan penerbitan Keluhan ini, NFA dapat mengenakan satu atau beberapa hukuman sebagai berikut: (a) pengusiran atau penangguhan untuk periode tertentu dari keanggotaan NFA (b ) Bar atau suspensi untuk jangka waktu tertentu dari hubungan dengan Anggota NFA 18 (c) mengecam atau menegur (d) denda moneter yang tidak melebihi 250.000 untuk setiap pelanggaran yang ditemukan dan (e) perintah untuk berhenti dan berhenti atau hukuman lainnya atau Tindakan perbaikan tidak sesuai dengan oenalties ini. Tuduhan dalam Pengaduan ini dapat merupakan diskualifikasi wajib dari pendaftaran berdasarkan Bagian 8a (3) (M) dari Undang-Undang Pertukaran Komoditi. Responden dalam hal ini yang mengajukan pendaftaran dalam kapasitas baru, termasuk sebagai orang yang terkait dengan sponsor baru, dapat ditolak pendaftaran berdasarkan keleluasaan proses ini. Berdasarkan ketentuan Peraturan Komisi Perdagangan Berjangka Komoditi (quotCFTC) 1.65 penalti yang dikenakan sehubungan dengan Keluhan ini dapat untuk sementara atau selamanya membuat Responden yang tidak memenuhi syarat untuk melayani komite disiplin, panel arbitrase dan dewan pengatur organisasi pengaturan sendiri, sebagaimana Istilah itu didefinisikan dalam Peraturan CFTC 1.63. MrvhGain ComDlaint 6-25-10 FUTUR NASIONAL 19 AFFIDAVIT OF SERVICE l, Nancy Miskovich-Paschen, pada sumpah menyatakan bahwa pada tanggal 30 Juni 2010, lserved salinan Keluhan yang lekas, dengan mengirimkan salinan semacam itu di surat Amerika Serikat, kelas satu delivery, and by overnight mail, in envelopes addressed as follows: Gain Capital Group LLC 550 Hills Drive Suite 210 Bedminster, NJ 07921 Attn: Alex Bobinski, CFO Glenn H. Stevens co Gain Capital Group LLC 550 Hills Drive Suite 210 Bedminster. NJ 07921 Subscribed and sworn to before me on this 30th day of June 2010. d oFncALgEa Jirvrmnol Joined Sep 2008 Status: Member 289 Posts Well we all know that many market makers have been accused of cheating clients and most deny it and say that it is the clients fault becaue they did not read the fine print in the application forms. Well I wonder how Gain will account for this NFA case and findings against them: FILED NATIONAL FUTURES ASSOGIATION BEFORE THE BUSINESS CONDUCT COMMITTEE JUN 3 O 2OIO NATIONAL FIJTTRFS ASSOCIATION In the Matter of: LECAL DOCKETING GAIN CAPITAL GROUP LLC (NFA lD 339826), ano GLENN H. STEVENS (NFA lD 310776), Respondents. NFA Case No. 10-BCC-015 COMPLAINT Having. Hard to imagine why anyone would use Gain anymore anyway. Anyhow.About GAIN Capital A global leader in online trading GAIN Capital was founded in 1999 with a clear mission: to provide traders with low cost access to foreign exchange markets. Since then, we have expanded our product offering and global reach, and now provide 140,000 retail and institutional investors with access to OTC and exchange-traded markets. Our businesses include global CFD and FX brands FOREX and City Index GTX. a fully independent FX ECN for institutions and our futures group, which provides access to the worlds major commodity and derivatives trading on over 30 global exchanges. GAIN Capital is headquartered in Bedminster, New Jersey, and has a global presence with 800 staff across North America, Europe and Asia Pacific. Global markets OTC and exchange traded markets Transactions average monthly volume in Q3, 2016 Strong regulatory protection GAIN Capital and its subsidiaries are regulated in 7 jurisdictions worldwide. Meet our leadership team GAIN Capitals leadership team is a dedicated group of technology, trading, operations and financial professionals. Our executive operating committee creates the strategic focus for GAIN Capital and is supported by an experienced management team in each region. Glenn Stevens Chief Executive Officer Glenn is GAINs Chief Executive Officer and a member of the Companys Board of Directors. He joined GAIN Capital in 2000 as a founding partner and managing director. Glenn is a financial industry veteran with more than 30 years of trading and foreign exchange (FX) experience. Prior to joining GAIN Capital, Glenn was managing director and head of FX North American sales and trading at NatWest Bank. He also served as a member of NatWests North American Management Committee. Prior to NatWest, he spent seven years at Merrill Lynch and Co, finishing his tenure there as managing director and chief dealer for spot and forward FX. Glenn began his FX career in 1984 at Bankers Trust Company. Mr. Stevens holds a BS from Bucknell University and an MBA from Columbia University. Nigel Rose Chief Financial Officer Nigel is responsible for leading GAINs global finance organization. Nigel joined GAIN Capital in April 2015 following the Companys acquisition of City Index. Nigel brings over 20 years of experience in various financial management and leadership roles. From 2010 to 2015, Nigel was Chief Financial Officer at City Index. Prior to that, he spent ten years as Finance Director at Blue Square, which was acquired by Rank Gaming Group plc. Prior to his time at Rank Gaming, Nigel held various senior positions in telecoms, media and broking. Diego Rotsztain Head of Corporate Development, General Counsel and Secretary Diego oversees GAINs global legal and compliance functions and also leads the Companys corporate development activities. Diego joined GAIN in January 2011 as General Counsel and was appointed to lead corporate development in 2012. Previously, Diego was a partner at Mayer Brown, where he was responsible for leading capital markets and merger and acquisition transactions for global companies and providing them with ongoing corporate governance, SEC reporting and general corporate and transactional advice. Prior to Mayer Brown, Diego was a corporate attorney in Davis Polk amp Wardwells Capital Markets Group. Diego began his career as a law clerk for the Honorable David G. Trager in the Eastern District of New York. He earned a J.D. with honors from Columbia University School of Law where he was a member of the Law Review. Samantha Roady President, Retail As President of GAINs retail business, Samantha is responsible for the oversight of the strategy and day to day operations supporting the Companys retail business and its three key distribution channels: FOREX, City Index and partnerships. Samantha joined GAIN in October 1999 as a founding partner and has held increasing leadership responsibility during her nearly 17 year tenure at the Company From 1999-2006, Samantha led the marketing function for both GAIN Capital and FOREX, the Companys award winning retail FX brand. In 2006 she assumed the role of Chief Marketing Officer and in 2008 added responsibility for direct sales. In October 2013, Samantha was appointed Chief Commercial Officer, adding partnerships product development to her remit. She assumed the role of President of Retail in March 2016. Prior to GAIN, Samantha was director of marketing for FNX Limited, the trading amp risk management systems provider. Jeff Scott Chief Operating Officer Jeff oversees global operations and human resources for the Company. He works with business leaders across the company to manage and optimize global operations and is also responsible for GAINs new business ventures. Prior to joining GAIN in 2011, Jeff had over 15 years of operational and technology leadership experience in and around the financial services industry, including as president of Toluna USA. Jeff also held senior positions at several digital media businesses, including LexisNexis and SourceMedia. From 1999 until 2005, Jeff served in a number of capacities at Thomson Reuters, including chief technology officer and chief product officer. Chief Information Officer Mike oversees GAIN Capitals technology strategy for its retail business as well as information systems and infrastructure. He joined GAIN in April 2015 following the Companys acquisition of City Index. Previously, Mike was Chief Information Officer at City Index Prior to that, Mike spent 20 years consulting with investment banks on technology systems, primarily relating to market risk and asset management. During this period, he implemented real-time cash flow and risk systems for HBOS, ING and Santander, and held a number of market data roles for online gaming companies. Tim OSullivan Chief Risk Officer Tim works with leaders across the Company to identify and manage the Companys market, credit and operational risks. He is responsible for risk strategy, reporting, risk assessments, creditcounterparty management and oversight of the companys margin portfolio. Tim joined GAIN in 2000 as Global Head of Trading and assumed the role of Chief Risk Officer in 2013. He has over 30 years of experience in the financial markets, including senior trading positions at global financial institutions, such as Merrill Lynch, where he was director of the NY Sterling desk, and Standard Chartered Bank, where he spent eight-years in senior trading roles, overseeing the forward books in DEM and trading Asian and exotic currencies.
Sistem skalping forex 2013
Gfx-forex-trading